Những công ty luật đằng sau các thương vụ tỷ đô của doanh nghiệp Việt
Allen & Overy, VILAF Hồng Đức, YKVN, Latham & Watkins, AWR Lloyd...là những công ty luật thường xuyên xuất hiện trong vai trò tư vấn cho các giao dịch tài chính gần đây của các doanh nghiệp Việt.
Cuối tháng 9, Công ty Cổ phần Vinpearl cho biết đã chào bán thành công 425 triệu USD trái phiếu bền vững có quyền chọn nhận cổ phiếu của Tập đoàn Vingroup. Trái phiếu đáo hạn vào năm 2026, với lãi suất 3,25%/năm.
Đây là 1 trong 3 doanh nghiệp phát hành trái phiếu quốc tế được HNX công bố từ đầu năm. Hai thương vụ còn lại là các giao dịch 200 triệu USD của BIM Land và 300 triệu USD của NovaLand.
Hướng ra thị trường quốc tế để tiếp cận nguồn vốn quy mô lớn với lãi suất hấp dẫn là mong muốn của nhiều doanh nghiệp Việt Nam. Nhưng chi phí huy động lớn đi kèm các tiêu chuẩn khắt khe cũng như mức độ phức tạp của giao dịch dẫn đến chỉ số ít doanh nghiệp trong nước đáp ứng được.
Nếu thực hiện một đợt phát hành trái phiếu trong nước, doanh nghiệp thường chỉ cần tổ chức tư vấn phát hành, tổ chức liên quan đến đại lý, lưu ký, quản lý chuyển nhượng...trái phiếu và tổ chức quản lý tài sản bảo đảm....
Tuy nhiên, để huy động thành công trái phiếu trên thị trường quốc tế, doanh nghiệp phát hành cần sự tham gia của nhiều tổ chức khác nhau từ công ty tư vấn, kiểm toán, ngân hàng bảo lãnh....đặc biệt là vai trò của các công ty luật tư vấn cho các bên tham gia vào giao dịch.
Trong giao dịch vừa được Vinpearl thực hiện, có tới 3 công ty luật, đóng vai trò luật sự tư vấn quốc tế cho tổ chức phát hành, luật sư tư vấn trong nước cho tổ chức phát hành, luật sư tư vấn quốc tế và trong nước cho tổ chức bảo lãnh phát hành.
Cụ thể luật sư tư vấn quốc tế cho Vinpearl là Latham & Watkins (Singapore). Đây là chi nhánh của Latham & Watkins, công ty luật có mạng lưới luật sư và lợi nhuận cao nhất thế giới. Với 4.500 nhân viên trên toàn cầu, doanh thu năm 2020 của Latham & Watkins ước đạt 4,3 tỷ USD. Latham & Watkins cũng luật sư nhà tư vấn quốc tế cho nhà bảo lãnh phát hành trong giao dịch 300 triệu USD mới đây của NovaLand.
Luật sư tư vấn trong nước cho Vinpearl là Công ty Luật Quốc tế Việt Nam (VILAF – Hồng Đức). Được thành lập từ năm 1998, VILAF – Hồng Đức là một trong những hãng tư vấn luật kinh doanh Việt Nam với hơn 80 luật sư và chuyên gia tư vấn thuộc hai văn phòng TP.HCM và Hà Nội.
Các khách hàng của hãng luật này là các tập đoàn lớn của Việt Nam như Vingroup, Novaland, Masan... và các tập đoàn tài chính quốc tế như BNP Paribas, Citibank, SMBC, SCB, ANZ, Mizuho, BTMU, Woori Bank...
Có thể kể tới nhiều thương vụ mà VILAF – Hồng Đức tham gia tư vấn như khoản vay hợp vốn trị giá 3,2 tỷ USD từ 6 ngân hàng ngoại cho dự án Hóa Dầu Long Sơn; tư vấn bán cổ phần chiến lược của Vietcombank cho quỹ GIC (Singapore) hay tư vấn cho ANZ bán mảng bán lẻ tại Việt Nam…
Luật sư tư vấn quốc tế cho tổ chức bảo lãnh phát hành trong thương vụ của Vinpearl là Allen & Overy. Được thành lập từ năm 1930, Allen & Overy là một trong những hãng luật lâu đời và lớn hàng đầu của Anh. Năm 2019, hãng luật này tư vấn giao dịch nhiều hơn bất kỳ công ty luật nào trên thế giới, với tổng giá trị giao dịch hơn 1.000 tỷ USD.
Tại Việt Nam, Allen & Overy có công ty trực thuộc hệ thống là Allen & Overy Việt Nam, được thành lập vào năm 2012. Đây là đơn vị đóng vai trò tư vấn trong nước cho tổ chức bảo lãnh phát hành trong thương vụ trái phiếu của Vinpearl.
Mặc dù xuất hiện tại thị trường chưa lâu nhưng công ty đã đóng vai trò tư vấn cho nhiều thương vụ của các doanh nghiệp lớn tại Việt Nam. Có thể kể tới những thương vụ điển hình như tư vấn cho Tập đoàn Kinh Đô trong giao dịch trị giá 370 triệu USD với Mondelēz International; tư vấn cho Standard Chartered Private Equity mua lại cổ phần trong Golden Gate trị giá 35 triệu USD; tư vấn cho KKR trong giao dịch trị giá 250 triệu USD tại Masan Group....
Một công ty luật khác như YKVN cũng nổi tiếng với vai trò tư vấn trong nhiều giao dịch tài chính cho các doanh nghiệp Việt Nam. Gần đây YKVN tham gia tư vấn cho GIC bán 19,5 triệu cổ phiếu của Masan Group, SCIC đầu tư mua cổ phần của Vietnam Airlines, SHB Finance bán cổ phần cho Krungsri Bank của Thái Lan, Bitexco Energy mua cổ phần trong Talisman. YKVN cũng tư vấn cho VPBank trong giao dịch bán 49% FE Credit cho SMBC mới đây.
(Theo Theleader)
- Cùng chuyên mục
Dự báo lợi nhuận quý IV/2025: Điểm sáng nhóm năng lượng
Trong báo cáo dự báo lợi nhuận quý IV/2025, MBS cho rằng lợi nhuận quý IV/2025 của nhóm năng lượng sẽ tăng trưởng vượt trội so với các nhóm ngành khác.
Tài chính - 31/12/2025 07:04
Giá vàng bứt phá kỷ lục năm 2025, tạo mặt bằng mới cho 2026
Nhiều định chế tài chính lớn cho rằng một mặt bằng giá vàng mới đã được thiết lập, với khoảng dao động 4.500-5.000 USD/ounce trong năm tới.
Tài chính - 31/12/2025 07:02
Cổ phiếu vua sắp trở lại?
Nhóm cổ phiếu vua đã có thời gian điều chỉnh 5 tháng qua giúp định giá về mức hấp dẫn. Các đơn vị phân tích đánh giá cao triển vọng nhóm này trong năm sau.
Tài chính - 30/12/2025 16:46
Tín dụng tăng cao, khó duy trì mặt bằng lãi suất
Tính đến ngày 24/12/2025, dư nợ tín dụng nền kinh tế đạt trên 18,40 triệu tỷ đồng, tăng 17,87% so với cuối năm 2024, vượt mục tiêu đặt ra 16%. Lãnh đạo Vụ Chính sách tiền tệ thừa nhận, tín dụng tăng cao, khó duy trì mặt bằng lãi suất.
Tài chính - 30/12/2025 14:38
Seaprodex: Tập đoàn S.S.G rút, Novaland và Redwood thành cổ đông lớn
Novaland và Redwood thay S.S.G và Gelex trở thành cổ đông lớn tại Seaprodex. Sức hút của Seaprodex nằm ở lô đất vàng tại trung tâm TP.HCM, 2 – 4 – 6 Đồng Khởi.
Tài chính - 30/12/2025 09:28
Chứng khoán MayBank: VHM hiện là lựa chọn hấp dẫn trong hệ sinh thái Vingroup
Từ góc độ nền tảng cơ bản về vận hành, chu kỳ kinh doanh, chất lượng tài sản và định giá, VHM được nhìn nhận là lựa chọn hấp dẫn trong hệ sinh thái Vingroup.
Tài chính - 30/12/2025 09:11
Chứng khoán Việt Nam sẽ sớm vượt đỉnh 1.800 trong năm 2026
Các chuyên gia cho rằng, thị trường chứng khoán (TTCK) Việt Nam năm 2026 đang đợi một cú huých để sớm vượt mốc lịch sử 1.800 điểm.
Tài chính - 30/12/2025 06:45
Vì sao giá bạc rơi thẳng đứng?
Ngày 29/12, giá bạc trên thị trường quốc tế giảm mạnh trước sự ngỡ ngàng của nhiều nhà đầu tư, chủ yếu do lực chốt lời sau thời gian tăng nóng.
Tài chính - 30/12/2025 06:45
Tham vọng của FPT Telecom
Sở hữu bản quyền giải bóng đá ngoại hạng Anh- Premier League, FPT Telecom cho thấy tham vọng vươn lên trở thành nhà cung cấp dịch vụ và truyền hình internet hàng đầu Việt Nam.
Tài chính - 30/12/2025 06:45
Cổ phiếu Novaland ‘tím lịm’ sau tin vui từ dự án The Park Avenue
Cổ phiếu Novaland tăng trần sau tin vui pháp lý đến từ dự án The Park Avenua. Sau 8 năm, dự án được đẩy mạnh thi công trở lại, dự kiến cất nóc cuối 2026.
Tài chính - 29/12/2025 14:59
Cuộc đua tăng vốn đang vẽ lại “bản đồ” công ty chứng khoán
Cuộc đua tăng vốn của nhóm chứng khoán càng nóng để đón đầu cơ hội mới khi thị trường được nâng hạng. Nhóm công ty có hậu thuẫn của ngân hàng mẹ chiếm lợi thế.
Tài chính - 29/12/2025 12:32
Vietcap: Tiến độ bán vốn của Sacombank có thể được đẩy nhanh
Vietcap cho rằng việc bổ nhiệm ông Nguyễn Đức Thụy làm Quyền Tổng Giám đốc Sacombank có thể báo hiệu tiến triển tích cực hơn đối với giao dịch bán 32,5% vốn STB tại VAMC.
Tài chính - 29/12/2025 12:26
Âu Lạc sắp 'chào sàn' UPCoM với mã cổ phiếu ALC
Sở Giao dịch Chứng khoán Hà Nội (HNX) vừa chấp thuận đăng ký giao dịch cho hơn 56,5 triệu cổ phiếu của CTCP Âu Lạc, mã cổ phiếu là ALC.
Tài chính - 29/12/2025 11:25
Thị trường nội địa sẽ là điểm tựa cho ngành thép trong năm 2026?
Năm 2025, thị trường thép nội địa đóng vai trò là động lực tăng trưởng quan trọng của các doanh nghiệp sản xuất thép trong nước. Theo nhận định của các chuyên gia, xu hướng này nhiều khả năng sẽ tiếp tục được duy trì trong năm 2026.
Tài chính - 29/12/2025 11:18
Khatoco 'vượt bão' đạt doanh thu 9.560 tỷ, tiếp tục tinh gọn hệ thống
Dù thị trường nhiều biến động, nhưng Khatoco vẫn ghi nhận doanh thu hợp nhất đạt 9.560 tỷ đồng; nộp ngân sách cả nước ước đạt trên 3.645 tỷ đồng, trong đó nộp tại Khánh Hòa ước đạt 3.530 tỷ đồng.
Tài chính - 29/12/2025 08:05
Giá heo hơi bật tăng, cổ phiếu chăn nuôi hưởng lợi đến đâu?
Giá heo hơi tăng mạnh trong một tháng qua đang tạo lực đỡ cho nhóm cổ phiếu chăn nuôi. Tuy nhiên, theo các công ty chứng khoán, chu kỳ giá có thể không kéo dài và mức hưởng lợi sẽ phân hóa rõ giữa các doanh nghiệp, tùy mô hình chăn nuôi và khả năng kiểm soát chi phí.
Tài chính - 28/12/2025 14:11
- Đọc nhiều
-
1
Chứng khoán Việt Nam sẽ sớm vượt đỉnh 1.800 trong năm 2026
-
2
Thanh khoản bất động sản vẫn phân hóa mạnh theo khu vực
-
3
Nhà máy nhiệt điện Na Dương II sai công suất, duyệt tổng mức đầu tư chưa đủ cơ sở
-
4
Kỳ đại hội cổ đông nhìn thẳng thực tế của Bamboo Capital
-
5
Chứng khoán MayBank: VHM hiện là lựa chọn hấp dẫn trong hệ sinh thái Vingroup
Đáng đọc
- Đáng đọc
Vàng sẽ tiếp tục là 'ngôi sao' trong năm 2026
Thị trường - Update 5 day ago
Giá vàng, bạc lại leo đỉnh, điều gì đang diễn ra?
Tài chính - Update 4 day ago
Lập 'Quỹ tái thiết miền Trung', tại sao không?
Sự kiện - Update 1 month ago
Gần 1 tỷ USD trái phiếu 'chảy về' một Group
Tài chính - Update 2 month ago
