Dow Jones lập kỷ lục, giá vàng tăng mạnh khi kỳ vọng Fed hạ nhiệt

Dữ liệu việc làm yếu hơn dự báo tại Mỹ kéo lợi suất trái phiếu và đồng USD đi xuống, giúp vàng bật tăng mạnh, nhưng áp lực bán ở nhóm bán dẫn khiến đà tăng của Phố Wall không lan rộng sang Nasdaq và thị trường châu Á.

Dow Jones lập đỉnh mới, Nasdaq chịu sức ép từ nhóm bán dẫn

Chứng khoán Mỹ kết thúc phiên 2/7 với diễn biến phân hóa. Chỉ số Dow Jones tăng 594,83 điểm (1,14%) lên 52.900,07 điểm, thiết lập mức đóng cửa cao nhất lịch sử.

Trong khi đó, S&P 500 gần như đi ngang tại 7.483,24 điểm, còn Nasdaq Composite giảm 207,36 điểm, tương đương 0,8%, xuống 25.832,67 điểm.

Đà giảm của Nasdaq chủ yếu đến từ nhóm bán dẫn sau khi chỉ số Philadelphia Semiconductor mất khoảng 5,5%. Nvidia giảm khoảng 1,4%, SanDisk lao dốc hơn 14%, trong khi Apple tăng gần 5%, trở thành cổ phiếu đóng góp lớn nhất cho đà tăng của Dow Jones.

Tâm điểm của thị trường là báo cáo việc làm tháng 6 của Mỹ. Nền kinh tế lớn nhất thế giới tạo thêm 57.000 việc làm phi nông nghiệp, thấp hơn đáng kể mức dự báo khoảng 110.000 việc làm, trong khi tỷ lệ thất nghiệp giữ ở 4,2%. Sau số liệu này, thị trường điều chỉnh kỳ vọng về chính sách tiền tệ của Cục Dự trữ Liên bang (Fed), cho rằng áp lực phải tiếp tục tăng lãi suất đã giảm bớt.

Lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm giảm xuống quanh 4,46%, còn chỉ số USD Index giảm khoảng 0,5%, phản ánh kỳ vọng Fed có thể thận trọng hơn trong các cuộc họp sắp tới.

Giá vàng tăng hơn 2% khi USD suy yếu, triển vọng vẫn phụ thuộc Fed

Giá vàng trở thành tài sản hưởng lợi rõ nhất sau báo cáo việc làm. Vàng giao ngay kết phiên tăng khoảng 2,2%, lên gần 4.117 USD/ounce, trong khi hợp đồng vàng tương lai giao tháng gần nhất trên sàn COMEX chốt phiên quanh 4.126 USD/ounce.

Đà tăng chủ yếu đến từ sự suy yếu của đồng USD và lợi suất trái phiếu Mỹ sau số liệu lao động. Khi lợi suất giảm, chi phí cơ hội của việc nắm giữ vàng – tài sản không sinh lãi – cũng giảm theo, qua đó hỗ trợ nhu cầu đầu tư.

Các chuyên gia được Reuters và Kitco dẫn lời cho rằng xu hướng của vàng trong ngắn hạn vẫn phụ thuộc chủ yếu vào các số liệu kinh tế Mỹ, đặc biệt là lạm phát và thị trường lao động. Nếu các dữ liệu tiếp tục cho thấy nền kinh tế giảm tốc và củng cố kỳ vọng Fed sẽ nới lỏng chính sách tiền tệ trong thời gian tới, vàng có thể tiếp tục được hỗ trợ.

Ngược lại, nếu các chỉ số kinh tế phục hồi mạnh hoặc Fed phát tín hiệu duy trì lãi suất cao lâu hơn, áp lực chốt lời đối với kim loại quý có thể gia tăng.

Ở các thị trường hàng hóa khác, giá dầu Brent tăng nhẹ lên khoảng 71,8 USD/thùng, còn dầu WTI lên gần 68,7 USD/thùng. Thị trường dầu tiếp tục theo dõi các cuộc đàm phán liên quan nguồn cung tại Trung Đông cũng như triển vọng nhu cầu nhiên liệu toàn cầu.

Bitcoin dao động quanh vùng 61.000 USD trong sáng 3/7 (giờ Việt Nam), tăng nhẹ so với phiên trước.

Chứng khoán châu Á mở cửa thận trọng

Tính đến khoảng 8h00 ngày 3/7 (giờ Việt Nam), Nikkei 225 của Nhật Bản giảm gần 1% trong đầu phiên khi nhóm cổ phiếu công nghệ và thiết bị bán dẫn tiếp tục chịu áp lực sau diễn biến tại Phố Wall.

KOSPI của Hàn Quốc cũng giảm trong những phút đầu giao dịch, phản ánh tâm lý thận trọng đối với nhóm cổ phiếu công nghệ và AI.

Tại Australia, S&P/ASX 200 dao động quanh tham chiếu khi nhà đầu tư chờ thêm tín hiệu từ thị trường Mỹ và giá hàng hóa.

Tại thị trường Trung Quốc đại lục và Hong Kong, Shanghai Composite đóng cửa phiên gần nhất giảm hơn 2%, trong khi Hang Seng tăng khoảng 0,8%.

Như vậy, diễn biến hiện nay cho thấy tâm lý trên thị trường tài chính toàn cầu đang chịu tác động đồng thời từ hai yếu tố trái chiều. Một mặt, số liệu kinh tế Mỹ yếu hơn dự báo giúp giảm áp lực đối với chính sách tiền tệ của Fed và hỗ trợ các tài sản như vàng.

Mặt khác, áp lực chốt lời ở nhóm bán dẫn và công nghệ vẫn khiến dòng tiền trở nên thận trọng, đặc biệt tại các thị trường châu Á có tỷ trọng cổ phiếu công nghệ lớn.